Как торговать валютой на ММВБ физическому лицу?

Как торговать на Московской бирже

Все опытные инвесторы когда-то были новичками. Статья предназначена именно для тех, кто только начинает свой путь на бирже и хочет разобраться во всех тонкостях торговли. В материале подробно рассказываем – как частному инвестору эффективно торговать на Московской бирже.

Как функционирует биржа

Московская биржа является самой известной фондовой площадкой в России, на которой можно совершать операции с ценными бумагами российских компаний, а с недавних пор – и иностранных эмитентов. Другими словами, это огромный финансовый рынок, на котором обращаются ценные бумаги, валюты и другие биржевые инструменты.

Торгуют на бирже трейдеры, в роли которых выступают как институциональные инвесторы (банки и компании), так и частные инвесторы – физические лица. При наличии желания, некоторых навыков и ресурсов вы также без всяких проблем можете начать инвестиционную деятельность.

Как проходят торги на Московской бирже

Перед тем, как начать разбираться в принципах торговли на Московской бирже, стоит изучить некоторые ее особенности. Биржа работает по индивидуальному расписанию, онлайн-торги начинаются и заканчиваются в определенные часы.

Основная торговая сессия

Аукцион открытия вечерней сессии

Дополнительная вечерняя сессия

Афтермаркет у вечерней сессии не предусмотрен.

В течение этих часов рынок наполняется заявками от всех участников торгов, продавцов и покупателей, с предложениями цены купли-продажи активов.

До того момента, пока ваша заявка не принята другим участником рынка, вы можете изменять ее условия, например, цену и объем, или вообще удалить при желании. Но после того, как на ваше предложение сделали отклик, сделку необходимо завершить по уже предложенным условиям. Поэтому каждый шаг необходимо продумывать заранее.

Рынки Московской биржи

Всего существует три вида рынков (или секций) на Московской бирже:

  • фондовый;
  • срочный;
  • валютный.

На каждом рынке МосБиржи имеются свои особенности, которые востребованы разными инвесторами.

Фондовый рынок

На этом рынке происходят торги ценными бумагами. Выбирайте именно фондовый рынок, если собираетесь инвестировать долгосрочно. Вложить средства можно в несколько инструментов:

  • акции;
  • облигации;
  • паи ПИФов;
  • ETF;
  • депозитарные расписки.

Срочный рынок

Все сделки на срочном рынке совершаются посредством заключения фьючерсных и опционных контрактов. Трейдер выходит с предложением цены и срока поставки определенных активов. Это могут быть как ценные бумаги, так и валютные пары, индексы и прочее.

Типы срочных контрактов на Московской бирже:

  • на индексы Московской биржи;
  • нефть;
  • драгоценные металлы;
  • акции крупных компаний,
  • процентные ставки,
  • валютные пары.

Торги происходят по следующему расписанию:

Основная дневная торговая сессия

Дневная клиринговая сессия

Основная вечерняя торговая сессия

Вечерняя клиринговая сессия

Вечерняя дополнительная торговая сессия

Операции на срочном рынке являются более выгодными, чем на фондовом, из-за эффекта кредитного плеча и меньшего размера комиссий. Прибыль здесь можно получить за счет разницы цены продажи и покупки, а также при использовании арбитражных стратегий и операций хеджирования.

Валютный рынок

В сентябре 2020 года на валютной секции Московской биржи торговалось 19 валютных пар. Котировки представленных денежных единиц здесь меняются каждую секунду, поэтому на валютных операциях очень многие как зарабатывают, так и теряют деньги.

СПРАВКА. Суть выгодных валютных операций заключается в более дорогой продаже по сравнению с ценой покупки.

Торги проходят в двух режимах: с поставкой сегодня (today, TOD) и поставкой завтра (tomorrow, TOM). По каждой валюте определено свое время торгов.

Преимущество валютной секции Московской биржи перед рынком Форекс – в возможностии вывести приобретенную валюту на банковский счет, ведь торгуется реальный актив.

С чего начать торговлю на бирже

Помимо приобретения знаний, собственно, о фондовом рынке перед началом торговли на бирже нужно изучить ее правила и регламенты. Каждая фондовая биржа имеет свои особенности, различаются активы, которые там торгуются, используемые режимы торгов и основные правила.

ВНИМАНИЕ! Торговля на Московской бирже доступна только совершеннолетним лицам, являющимся гражданами Российской Федерации (за исключением случаев, предусмотренных законодательством РФ).

А еще нужно правильно выбрать брокера – посредника между вами и биржей. Именно брокер регистрирует вас в качестве участника торгов на бирже, совершает операции от вашего лица, а также разъясняет все возникшие у вас вопросы.

Выбор брокера

К выбору брокера важно отнестись со всей ответственностью. Кроме того, что посредник открывает для вас доступ к торгам, он выполняет и такие функции:

  • ведет учет ваших денег;
  • выполняет все ваши доверительные поручения касательно сделок;
  • производит все расчеты по операциям;
  • предоставляет отчеты о перемещении ценных бумаг и капитала;
  • выступает налоговым агентом, рассчитывая, удерживая и уплачивая налоги с вашей прибыли в государственную казну.

Брокерские услуги предоставляют как банки, так и отдельные финансовые компании.

При выборе посредника учитывайте такие факторы:

  • наличие брокерской лицензии, что будет гарантировать государственный контроль деятельности компании;
  • размер комиссии за брокерское обслуживание: она может отличаться в зависимости от типа выбранного рынка, стиля торговли и объема проводимых сделок;
  • возможность доступа к «Личному кабинету» в любое время, где вы могли бы просмотреть статусы своих сделок, быть в курсе производимых операций, а также видеть свой портфель полностью;
  • возможность оформление прямого доступа на биржу, что с технической стороны значит проведение всех сделок самостоятельно, не используя «руки» брокера – вариант, который ищут уверенные трейдеры с целью экономии времени.

СПРАВКА. Поскольку размер дохода брокера (комиссия) непосредственно зависит от вашей прибыли, он также напрямую заинтересован в успешности проводимых от вашего лица сделок, соответственно, будет этому способствовать.

Открытие и пополнение счета

После того как вы определитесь с выбором брокера, необходимо определиться с подходящим тарифом на его услуги и заключить с договор. После этого вам откроют брокерский счет, на который необходимо внести денежные средства.

Выбор торгового терминала

После пополнения счета откроется доступ к торговым системам, например, TRANSAQ, QUIK, METATRADER, где уже можно совершать реальные операции, связанные с торгами. Доступ к торговым терминалам открывается с помощью электронных ключей, они генерируются специальным ПО.

Покупаем первый актив

Поскольку риски потери ваших инвестиций на бирже не страхуются, рекомендуется начинать торговать с минимальных сумм, чтобы понять, как все работает.

Важно учитывать, что для успешной торговли необходимо наличие стратегии. При отсутствии продуманного подхода к инвестированию велик шанс потерять вложения. Выберите инструмент торговли, который является для вас более близким и понятным. Позже, когда вы станете уверенным трейдером, вы сможете диверсифицировать свой портфель и заниматься всеми возможными направлениями на бирже.

Торговля на Московской бирже является отличной возможностью не только сохранить свой капитал, но и преумножить его. Примечательно, что стать участником торгов может любой желающий, и для этого необязательно иметь высшее экономическое образование или сложные профессиональные навыки. Нужны всего лишь свободный капитал, желание узнавать рынок и надежный брокера.

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Как начать торговать на Московской бирже

Московская биржа являет собой средоточие всех финансовых потоков так или иначе связанных с ценными бумагами в Российской Федерации. Появилась она сравнительно недавно, в 2012 году, но возникла она, естественно не с пустого места, а в результате слияния двух крупнейших российских торговых площадок РТС и ММВБ.

Для того чтобы приступить к торговле на Московской бирже, как бы занудно это не звучало, вам необходимо сначала обучиться хотя бы азам биржевой торговли. Очень рекомендую освоить хотя бы технический анализ рынка, ознакомиться с основными его паттернами и индикаторами.

Далее вам придётся зарегистрироваться у одного из брокеров, представленных на Московской бирже. Этот брокер и станет посредником между вами и биржей. Он будет передавать все ваши заявки на торговую площадку, и следить за их исполнением. Чисто теоретически, вы конечно можете торговать на бирже без посредников, но для этого вам потребуется специальная лицензия и учреждение юридического лица с уставным капиталом в размере не менее десяти миллионов рублей. Частным же лицам, повторюсь, выход на биржу разрешен лишь через посредничество аккредитованного брокера. Таковы требования российского законодательства.

Читайте также  Где можно посмотреть СНИЛС физического лица?

Выбирая брокера, следует придерживаться следующих основных критериев:

  1. Брокер должен быть аттестован на Московской бирже. Список брокеров приведён на официальном сайте биржи (www.moex.com/ru/members.aspx)
  2. Условия брокера должны подходить для работы по вашей торговой системе. Как правило, брокеры предоставляют своим клиентом несколько тарифных планов обслуживания. В зависимости от планируемой частоты сделок можно выбрать, например, тарифный план с размером комиссии обратно пропорциональном частоте сделок (чем больше сделок, тем меньше размер комиссии за каждую из них) при краткосрочной спекулятивной торговле, или остановиться на тарифе с фиксированным размером оплаты, для долгосрочных инвестиционных стратегий.
  3. Надёжность и добросовестность брокера это один из основных критериев, от которого в конечном итоге будет во многом зависеть результативность вашей работы. Поэтому особенно ответственно подойдите к этому вопросу.

После того как вы подпишите договор с выбранным брокером, он предоставит вам всё необходимое программное обеспечение для торговли на бирже. Самыми основными программными продуктами в этой сфере (по крайней мере, на отечественном рынке) являются торговые терминалы QUIK и Meta Trader 5.

Кстати, для соглашения с брокером сейчас вовсе не обязательно выходить из дома. Если вы зарегистрированы на портале Госуслуги, то можете сделать это удалённо на том же официальном сайте биржи (http://www.moex.com/s1906).

Открытие торгового счёта через портал Госуслуги с использованием СМЭВ

То же, но без использования СМЭВ

После установки торгового терминала и пополнения торгового счёта (торговый счёт открывается и пополняется у брокера) вы можете приступать непосредственно к торговле. Торговый терминал даст вам выход на главную биржевую площадку страны с возможностью торговли всеми представленными на ней финансовыми инструментами.

Какие финансовые инструменты торгуются на Московской бирже

Так как биржа образована слиянием ММВБ (Московской межбанковской валютной биржи) и РТС (фондовой биржи) на ней торгуются как валюты (и производные от них инструменты) так и ценные бумаги (акции, облигации, депозитарные расписки и пр.).

На фондовом рынке Московской биржи частному инвестору предлагаются следующие финансовые инструменты:

  • Акции (на бирже представлены акции более 700 ведущих российских компаний);
  • Облигации (российские облигации, номинированные в рублях);
  • Еврооблигации (облигации, номинированные в иностранной валюте);
  • ETF (возможность инвестировать в различные иностранные инвестиционные фонды).

На валютном рынке Московской биржи вам предоставляется возможность для торговли, как основными мировыми валютами, так и валютами стран СНГ.

Кроме этого предоставляется возможность для торговли фьючерсами и опционами:

Как выгодно купить валюту на Московской бирже?

Покупка и продажа валюты на Московской бирже. Выгодна ли торговля валютой через биржу для физических и юридических лиц? Как купить валюту дешево, а продать — дорого? Разбираемся в деталях.

Если вы новичок на бирже, рекомендуем статью: Что такое биржа и для чего она нужна?

Большинство наших соотечественников привыкли менять валюту через банковские отделения и обменные пункты. Однако немногие знают: с 2012 года физические лица получили возможность конвертировать валюту непосредственно на Московской бирже, по биржевому курсу.

Обмен валюты напрямую через биржу позволяет существенно сэкономить на конвертации

Покупка валюты на Московской бирже. Это выгодно?

Покупка и продажа валюты на Московской бирже может быть интересна как для частных лиц, так и для компаний. Обменивать валюту на бирже можно, если у вас есть необходимость обменять рубли на доллары/евро в сумме не менее тысячи условных единиц. Чем больше объем покупки, тем заметнее становится выгода.

Еще один плюс такого способа приобретения валюты в том, что, в отличие от частных площадок, торги валютой на Московской бирже гарантированно безопасны, поскольку операции контролируются надзорными органами.

Обратите внимание: Московская биржа, ведущая торговлю валютой, устанавливает минимальную сумму сделки – от одной тысячи условных единиц (долларов, евро, фунтов и т.д.)

Объем совершаемой сделки должен быть кратен тысяче у.е.: одна тысяча, две тысячи, 56 тысяч. Таким образом, купить на бирже 1250 долларов (евро, фунтов и т.д.) вы не сможете. Сможете купить или тысячу, или две тысячи.

Конечно, комиссионное вознаграждение заплатить все равно придется. В платежи за совершение сделок по обмену валюты на бирже обычно включают следующие комиссии:

  • брокерская комиссия – около 0,1% от суммы сделки (продажи или покупки);
  • биржевая комиссия – 0,015%.

Тем не менее, покупка валюты на бирже может быть заметно выгоднее покупки в обменниках. Интересно это и для компаний, ведущих свой бизнес в сфере внешней торговли. Благодаря бирже они могут значительно экономить на услугах по конвертации.

На МБ возможно совершение операций со следующими валютами:

  • Долларом США, евро, британским фунтом, швейцарским франком, гонконгским долларом, китайским юанем, белорусским рублем и казахстанским тенге, золотом и серебром – за российские рубли;
  • Евро — за доллары США.

Как физлицу купить валюту на бирже?

Напрямую торговать на Московской бирже физические лица не могут, поэтому они пользуются услугами брокерских компаний. На сайте Московской биржи размещен список из более 500 таких посредников – банков и других аккредитованных финансовых организаций.

Брокерская компания – организация, имеющая специальную лицензию, которая дает возможность вести торги на бирже. Это может быть банк или другая коммерческая организация.

С помощью брокера покупаются и продаются ценные бумаги, обмениваются денежные средства, заключаются контракты.

Брокер учитывает средства клиента, регистрирует его на бирже, предоставляет все актуальные данные торгов, выполняет распоряжения о покупке или продаже актива, рассчитывается по сделкам и совершает денежные переводы.

В задачи брокера также входит удержание и уплата налогов с доходов от торговых операций клиента.

Частные лица или компании, желающие купить валюту, выбирают подходящего брокера и заключают с ним договор

На что нужно обратить внимание, прежде чем подписывать договор:

  1. У брокера должно быть разрешение совершать биржевые сделки (то есть он должен быть в списке участников торгов Московской биржи).
  2. Уточните тарифы, то есть размер комиссии, которую нужно будет заплатить за пополнение счета у брокера и вывод валюты.
  3. Выясните, выводит ли брокер валюту или только рубли.
  4. Уточните минимальную сумму сделки (биржа устанавливает планку в 1000 долларов, однако некоторые брокеры заключают сделки от 10 тысяч долларов).

Традиционно советуют выбирать в качестве посредника надежный крупный банк. Но имейте в виду, что некоторые финансовые компании могут предлагать условия выгоднее.

Открытие и пополнение брокерского счета

Чтобы покупать на МБ валюту брокер открывает счет на имя клиента и регистрирует его на бирже. Перевести средства на брокерский счет клиент может следующим образом:

  • с карты;
  • банковским переводом;
  • с помощью платежных систем;
  • наличными деньгами, в офисе брокера.

Обмен валюты на бирже онлайн

Операцию покупки/продажи валюты клиент может совершить по телефону, обычным звонком. Но, как правило, за операции “с голоса” брокер взимает дополнительные комиссии. Также возможен вариант конвертации валюты через торговый терминал — это специальная программа, устанавливаемая на компьютер или смартфон. Самый распространенный терминал у крупных российских брокеров — Quick.

С помощью торгового терминала трейдер оставляет заявку на приобретение валюты по указанной им цене

Окно терминала Quick. Сначала выглядит непонятно, но за несколько часов разобраться в работе терминала можно

При достижении валютой установленной стоимости сделка совершается автоматически. Если биржевой курс не дойдет до этих показателей, брокер может заявку снять либо перенести на другой день. В случае же, если покупка прошла успешно, можно выводить свои средства.

Окно выставления заявки на покупку валюты в Quick

На бирже также возможна торговля валютой “с плечом” — мы берем деньги в долг у брокера и на эти деньги совершаем сделку. За пользование средствами брокера уплачиваем комиссию. Обратите внимание: такие операции сопряжены с более высоким уровнем риска.

Читайте также  Что можно узнать по СНИЛС физического лица?

Вывод валюты и комиссии

Итак, если сделка по приобретению/продаже валюты на бирже совершена, дальше следует переводить средства на брокерский счет и обналичивать.

Однако прежде придется заплатить комиссию за услуги брокера и за услуги банка, выводящего валюту. Если сумма конвертации небольшая, вывод средств может стоить до 3% от суммы сделки. Выгоднее менять от 500 тыс. рублей, в этом случае стоимость вывода будет, как правило, не более 0,5%.

Итак, покупать валюту на бирже в ряде случаев заметно выгоднее, чем традиционно в кассе банка или обменниках.

Перечислим кратко преимущества:

  1. Выгода: на бирже разницы между курсом продажи и покупки почти нет.
  2. Удобство: можно совершать сделки удаленно, через интернет.
  3. Прибыль: можно даже заработать, если сыграть на колебании курса.

Разобравшись со всеми нюансами, обменять валюту на бирже будет достаточно несложно. Но стоит иметь в виду, что реально в плюсе можно оказаться лишь в том случае, если менять крупные суммы – не меньше трех тысяч долларов или евро. В мелких операциях выгода будет не слишком заметна.

Как выбрать брокера для торговли на Московской бирже? Видео

Как купить валюту на бирже физическому лицу?

Приобрести валюту можно на наиболее выгодных условиях, чем в банке. Как? Об этом мы поговорим в нашей статье.

Если возникает потребность в приобретении валюты, то первое, что многим приходит на ум – обратиться в банк. Такой способ является привычным для многих из нас. Если разобраться, то приобрести валюту можно на наиболее выгодных условиях. Как? Об этом мы поговорим в нашей статье.

Покупка валюты на бирже

У такого способа есть существенные плюсы, но многие о них не догадываются. Давайте для начала разберемся, почему привычный всем поход в банк может быть не всегда выгодным и рациональным решением. Банки приобретают доллары, евро и другую валюту на бирже. Это значит, что они становятся посредниками между вами и биржей при реализации валюты. Как вы понимаете, банку не очень выгодно продавать валюту по той же цене, что он заплатили при покупке. В этом и есть секрет того, почему обмен валюты в банке будет несколько дороже – банк ее просто перепродает. Разница между курсом валюты на бирже и в банке называется спредом. За счет этой разницы посредники (в нашем случае банк) зарабатывают. Но есть и хорошие новости. Вы можете сами приобретать валюту по биржевому курсу без участия банка. Давайте разберемся как.

Я хочу купить валюту по выгодной цене. Что мне нужно сделать?

Приобрести валюту на бирже не так сложно, как это может казаться. Вот простой и доступный алгоритм:

  • Выберите надежного брокера. Совсем без посредника не получится. Чтобы участвовать в торгах на бирже, как валютой, так и другими финансовыми инструментами, вам необходим брокер. От его лица вы будете совершать сделки на бирже. Мы рекомендуем подойти к выбору брокера ответственно. Лучше всего выбирать брокера с достаточно долгой и успешной историей на рынке. Также мы рекомендуем ознакомиться с сайтами и мобильными приложениями брокеров – посмотреть и проверить удобен ли вам их интерфейс.
  • Откройте брокерский счет. После того, как вы определились с брокером, вам нужно будет открыть брокерский счет. Такой счет обычно регистрируется на бирже до одного рабочего дня. Сам процесс открытия незатруднительный и займет несколько минут. Вам понадобятся только паспортные данные. Cегодня многие крупные инвестиционные компании позволяют открыть счет онлайн, поэтому вам даже не придется ехать в офис.
  • Установите мобильное приложение. Торговать через мобильное приложение вам будет удобней всего. Топовые брокеры предоставляют такую возможность. Также с помощью мобильного приложения вы сможете совершать сделки откуда угодно. Например, вы можете отдыхать на Бали и приобретать валюту, не вставая с шезлонга.
  • Положите деньги на счет. После того, как ваш счет зарегистрируют на бирже, вы сможете начать торговать. Чтобы приступить к сделкам, вам следует сначала пополнить ваш брокерский счет денежными средствами. Обратите внимание, что некоторые брокеры могут брать комиссию за пополнение счета картой, выпущенной другим банком. Мы рекомендуем заранее ознакомиться со всеми условиями.
  • Купите валюту. Теперь, когда у вас появились деньги на счету, вы можете торговать на бирже. Для покупки валюты вам необходимо будет найти в приложении раздел с валютой. Обычно в приложениях есть окна с поисками, где вы можете вписать необходимую вам валюту. Например, «USD» или «EUR». Далее вам нужно будет выбрать количество единиц валюты для покупки.

Как вывести деньги на карту?

Вам необходимо будет отправить запрос брокеру на вывод денег со счета. Для этого нужно будет указать реквизиты вашей банковской карты в приложении. Обратите внимание, что брокер может взимать комиссию за вывод денег на карту. Если у вас карта и брокерский счет открыты в одном банке, то скорее всего вывод средств будет осуществляться без комиссий.

Столько комиссий! Это точно выгодно?

Давайте подытожим, какие комиссии и за что с вас будут взыматься:

  • При переводе денег на брокерский счет с вашей дебетовой карты. Такую комиссию берут не все брокеры, поэтому вам необходимо будет с этим ознакомиться при выборе вашего брокера.
  • Комиссия за сделку. Размер комиссии зависит от брокера и выбранного вами тарифного плана.
  • Комиссия за вывод средств. Как мы уже описали раннее, такая комиссия может взыматься не всегда. Если у вас оформлена банковская карта и брокерский счет в одном и том же банке, то комиссии не будет.

Практика показывает, что приобретать валюту на бирже все же выгоднее, чем в банке. Разница особенно заметна при сделках, совершаемых с большой суммой денежных средств.

Если вы хотите подробнее узнать о тарифах и комиссиях БКС Мир инвестиций, то вы можете обратиться к вашему финансовому советнику: 8 800 500 55 45.

Какую валюту можно купить на бирже?

Московская биржа предоставляет большой выбор валюты. Вы можете купить и турецкую лиру, и казахский тенге, и франки, и гонконгские доллары. Самыми популярными валютам на бирже, безусловно, являются американский доллар и евро. Кстати, раньше можно было покупать валюту только большими лотами – по 1000 единиц. Сейчас появилась возможность совершать сделки с неполными лотами — и по 23, и по 57 единиц. Через БКС можно покупать и продавать от 1 доллара и 1 евро.

Что мне еще нужно знать?

На бирже можно купить валюту для конкретной цели, например, для поездки в отпуск или попробовать заработать на скачках курса. Однако стоит помнить, что последний вариант предполагает высокие риски. Ведь валюта может как вырасти, так и заметно упасть. Важно заранее определить свои цели, оценить риски и проанализировать текущую рыночную ситуацию.

Вы можете также использовать приобретение валюты как способ диверсификации своих вложений. Например, в вашем инвестиционном портфеле уже имеются различные финансовые инструменты: акции, облигации, ПИФы. Для того, чтобы дополнительно защитить накопления, добавьте к ним валюту. Если, например, рубль ослабнет, то укрепление доллара поможет нивелировать негативный эффект.

Если вы планируете инвестировать в иностранные акции, сначала вам нужно купить валюту, а затем приступать к торговле ценными бумагами.

Как торговать на бирже

Дать денег Минфину и заработать

Я частный инвестор. Последние три года я инвестирую собственные деньги на Московской бирже.

В цикле статей я расскажу, какие возможности дает российский рынок ценных бумаг частному инвестору.

Для начала убедитесь, что у вас уже есть минимальные сбережения и инвестировать вы планируете не последние деньги. Читайте об этом в статье «Куда вложить 100 000 рублей».

Читайте также  Что считается доходом физического лица?

Многие боятся, что биржа — это казино со случайными выигрышами и гарантированным проигрышем. На самом деле биржа — это кропотливая работа с финансовыми инструментами. Если работать осознанно, то будет хороший результат. Если покупать что попало в случайном порядке, тогда результата действительно не будет.

Биржа для частного инвестора — это не картины из фильма «Волк с Уолл-стрит». Это спокойная вдумчивая работа.

Что такое биржа

По способу работы биржу можно было бы сравнить с продуктовым рынком. Разница в том, что вместо овощей здесь продают ценные бумаги, валюту и заключают контракты. Но это было бы очень условное сравнение, потому что торги на современных биржах проходят в электронном виде. А вместо обычных покупателей на бирже работают профессиональные участники рынка ценных бумаг: банки и брокеры. В остальном всё то же: одни продают, другие покупают, биржа за всеми присматривает.

Инвесторам биржа нужна, чтобы вкладывать и приумножать деньги. Компании могут прийти на биржу, чтобы получить деньги на развитие. Банки выступают посредниками для тех и других. Основной российской площадкой является Московская биржа.

Биржа — это место, где покупают и продают ценные бумаги

Каждый может стать биржевым инвестором: вложить и заработать на своих вложениях. Однако на биржу нельзя просто зайти, размахивая деньгами, и начать торговать. Биржа работает только с профессиональными участниками. Для доступа к торгам вам нужен посредник: биржевой брокер или банк. Вы им говорите, что делать с вашими деньгами и бумагами, а они исполняют ваши поручения за процент. Здесь всё как раз как в фильме «Волк с Уолл-стрит».

О том, как выбрать брокера, я расскажу в отдельной статье. Сейчас достаточно знать, что для старта вам понадобится паспорт и немного денег. Существуют брокеры, у которых нет требований по минимальному депозиту, но лучше рассчитывать на стартовую сумму 30 000 рублей.

Для торговли на Московской бирже

На Московской бирже много разных рынков (читай: отделов): валютный, денежный, срочный, товарный и другие. Для среднесрочных и долгосрочных инвестиций предназначен фондовый рынок, на котором торгуют облигациями, акциями и другими ценными бумагами. Начнем с них.

Облигации

Облигации — это долговой инструмент с фиксированной доходностью. Выпуская облигации, компания берет деньги в долг и затем возвращает их с процентами. Сколько и когда она будет возвращать — известно заранее.

Когда вы покупаете облигацию, вы как бы перекупаете чье-то право получить деньги от должника. Грубо говоря, я купил облигацию Минфина за 1000 рублей, как бы дал ему денег в долг. Минфин должен мне эту тысячу. Вы покупаете у меня облигацию Минфина за 1000 рублей — теперь Минфин должен не мне, а вам. Когда придет время, Минфин будет платить вам. Или тому, кому вы перепродадите облигацию в процессе.

У облигации есть эмитент, номинал, срок погашения, купоны.

Эмитент — это тот, кто выпустил облигацию: корпорация или правительство. Эмитенту вы как бы даете деньги.

Номинал — сумма, которую компания выплатит вам в дату погашения облигации. У российских облигаций номинал обычно составляет 1000 рублей — это такой стандарт для простоты расчетов.

Срок погашения — это то время, которое компания или государство обещает пользоваться вашими деньгами и когда, соответственно, оно вам их вернет. Срок един для всех, кто решит купить определенную облигацию конкретного выпуска.

Грубо говоря, я сегодня говорю: «Ребята, нужен миллион на пять лет». 1000 человек дают мне по 1000 рублей. Я каждому выдаю по облигации — всего 1000 облигаций. Пять лет я пользуюсь миллионом, а параллельно держатели моих облигаций могут ими между собой торговать. Каждые полгода я плачу текущим держателям облигаций какой-то процент, на который мы договорились. Проходит пять лет, я говорю: «Так, у кого есть облигации, идите сюда, буду возвращать деньги». И те, у кого на тот момент будут эти облигации, получат назад свою тысячу.

Купоны — это периодические процентные платежи, как выплата процентов по вкладу. График выплаты купонов известен заранее, еще при выпуске облигаций на бирже. Если на момент, когда условный Минфин должен выплатить купоны, вы владеете его облигацией, то вы получите сумму этого купона. Это как бы плата за пользование вашими деньгами.

Возьмем для примера выпуск облигаций федерального займа, размещение которого состоялось 25 апреля 2012 года, а погашение состоится 19 апреля 2017 года. Параметры облигаций выпуска ОФЗ № 25080 RМFS опубликованы на сайте Минфина:

  1. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей.
  2. Дата погашения — 19 апреля 2017 года.
  3. Процентная ставка купонного дохода — 7,4% годовых.
  4. Каждая облигация этого выпуска имеет 10 полугодовых купонов по 36,90 рубля.

В итоге ОФЗ № 25​080 RMFS будет приносить купонный доход в 36,90 рубля каждые полгода:

Облигации можно купить в момент их размещения или через биржевые торги у тех, кто уже купил облигацию и теперь перепродает. Частному инвестору с небольшим капиталом стоит рассчитывать на второе.

16 августа 2016 вы могли купить ОФЗ 25​080 по цене 98,84%. Дело в том, что цены на облигации задаются в процентах от номинала. Почему за 98,84%, а не за 100%? Потому что рыночные ставки сейчас выше, чем были в момент размещения, и, чтобы заинтересовать покупателя, продавец вынужден компенсировать эту разницу скидкой.

Облигации — это когда вы кредитуете крупную компанию или правительство

Помимо цены вам также придется заплатить продавцу накопленный купонный доход ( НКД ). Если не вдаваться в подробности, то это часть еще не выплаченного купона. Это за вас посчитает и удержит биржа. В итоге за одну облигацию ОФЗ № 25080 16 августа 2016 года вы бы заплатили 988,4 рубля чистой цены и 24,13 рубля НКД .

19 октября на каждую купленную облигацию вы получите девятый купон размером 36,90 рубля — это написано в расписании Минфина. Восемь предыдущих купонов вы пропустили — по ним Минфин уже рассчитался, и вы это знали, когда покупали облигацию.

19 апреля 2017 года вам будет выплачен десятый купон размером 36,90 рубля. И так как десятый купон последний, вместе с ним вам вернут весь номинал облигации размером 1000 рублей.

Итого: вы потратили 1012,73 рубля, а спустя восемь месяцев получили 1073,8 рубля — на 61,07 рубля больше. За восемь месяцев вы заработали 6,03%. Это 8,95% годовых.

ОФЗ 25​080 — облигация с постоянным размером купона. Существуют также облигации с привязкой купона к межбанковским ставкам или инфляции — такие облигации дают покупателю защиту от изменения процентных ставок в экономике. Бывают амортизируемые облигации, у которых сумма основного долга выплачивается не в конце срока, а постепенно, вместе с купонами.

В сравнении с депозитами облигации — более гибкий, хотя и более сложный инструмент. Частному инвестору облигации позволяют зафиксировать ставку на длительный срок, более гибко вносить и забирать деньги, получить доходность выше депозита в госбанках.

Доходность облигаций немного выше депозита

Для примера сравним доходность ОФЗ 25​080 с вкладами в госбанках, не реинвестируя купоны и не капитализируя проценты по вкладам. Сумму вклада возьмем равной цене 600 облигаций по состоянию на 16 августа 2016 — 607 638 рублей. Срок вклада возьмем равным количеству дней до погашения облигаций — 246 дней.